中信证券：基金持仓延续高增，光通信主线配置深化
中信证券研报指出，2026 年二季度 A 股通信行业公募基金持仓规模环比继续大幅提升，光通信板块核心个股仍是增持主力。26Q2 通信行业基金持仓规模达到 6233.64 亿元，环比+77.7%；占基金重仓股总规模的 15.38%，环比+4.38pcts，相较通信行业标准配置比例大幅超配了 8.35pcts。中信证券认为，随着 1.6T 光模块加速放量、硅光与 CPO 等前沿技术逐步进入商业化导入期，以及国内 AI 算力基建持续加码，高景气度有望持续驱动板块估值与业绩双重提升。